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本周(9/23-9/27)市场概况
本周公布的各项经济数据均有利于股市，本周以收涨结束。本周道琼斯指数和标普500指数均再创历史新高。周四公布的GDP数据在3%，比市场预期稍为好一些。周五公布的PCE，即个人消费支出也符合市场预期，表明通胀会进一步下降，慢慢接近联储希望看到的2%的目标。这些数据给联储今年进一步降息提供了很好的理由，预期年内还会进一步降息。市场基于这种预期，本周不断小幅上涨。周五NVDA跌幅较大，拖累了纳斯达克指数，下跌了0.56%；而道琼斯指数继续创历史新高，标普500指数稍为下降。本周上涨还有一个原因那就是中国股市暴涨，使得在美国上市的中国公司全面上涨，另外依赖中国市场的原材料和工业版块也大幅上涨，也对大盘的上涨有所贡献。
本周四大指数表现如下：标普500指数上涨了0.6%，纳斯达克指数上涨了0.9%，道琼斯工业指数上涨了0.6%，罗素2000指数下跌了0.2%。见下图。
不同策略的赢率
从2023年开始，我们每周跟踪大盘的涨跌数据，并统计出不同策略的出错率，以下是2023年的统计结果。可截图保存。
用sell iron condor策略的赢率 (2023年度)
概率精度 | 总的次数 | 出界次数 | 未出界次数 | 出错率 |
68% | 52 | 14 | 38 | 26.93% |
80% | 52 | 7 | 45 | 13.46% |
用sell put spread策略的赢率(推荐的策略)(2023年度)
概率精度 | 总的次数 | 出界次数 | 未出界次数 | 出错率 |
68% | 52 | 6 | 46 | 11.54% |
80% | 52 | 3 | 47 | 5.77% |
2024年开始，我们继续跟踪每周的数据，并统计出今年不同策略的出错率。
本周SPX收盘在5738，没有超出上周我们按照68%的概率预测的区间(5588-5826)。这样的话，按照68%的概率和80%的概率选择行权价做铁鹰策略(Iron condor)的卖方，都是盈利的。如果采用我们推荐的Sell put spread策略的卖方，按照68%的概率选择行权价和按照80%的概率选择行权价，也同样都是盈利的。
2024年到目前为止，如果按照68%的概率计算，Sell iron condor 铁鹰卖方策略的出错率是25.64%，如果按照80%的概率计算，也是Sell iron condor策略，2024年到目前为止出错率为12.82%。如果采用我们推荐的sell put spread策略，今年到目前为止，如果按照68%的概率选择行权价，出错率是10.26%，如果按照80%的概率选择行权价，出错率是7.69%。见下图。
用sell iron condor策略的赢率 (2024年度)
概率精度 | 总的次数 | 出界次数 | 未出界次数 | 出错率 |
68% | 39 | 10 | 29 | 25.64% |
80% | 39 | 5 | 34 | 12.82% |
用sell put spread策略的赢率(推荐的策略)(2024年度)
概率精度 | 总的次数 | 出界次数 | 未出界次数 | 出错率 |
68% | 39 | 4 | 35 | 10.26% |
80% | 39 | 3 | 36 | 7.69% |
下周(9/30-10/4)主要看点
当前是否降息以及年内还能降多少，基本上取决于就业数据的变化。如果就业很糟糕，降息力度就会很大。下周和就业相关的经济数据值得关注。有周二的招聘和空缺岗位，周四的失业金领取，周五的非农就业和失业率。另外，下周码头工人罢工事件，如果周一没有达成协议，罢工会开始。虽然最终会达成协议，但是罢工的几天会造成供应链价格上涨，对通胀指标会有一定的影响。如果迟迟不能达成协议，大盘会不断走低。
周二：招聘和空缺岗位
周四：失业金领取
周五：非农就业和失业率
下周大盘预测
目前大盘已经连续三周上涨，处于相对较高的位置，但是还没有高到超买区的位置，RSI还是维持在64左右。各种均线一字排开，目前在5天均线以上。不适合小额帐户做多。如果是资金量较大的PM帐户，还是有一定的参与空间的。如果周一的罢工事件没有恶化，大盘会继续缓慢走高。周五会受就业数据的影响突破目前的高位横盘状态，或许突破上行，或许向下破位，出现短期的回调。VIX本周变化不大，维持在15-17的区间。预测方向是很困难的一件事情，基于方向的投资决定都存在较大的风险。但是预测区间是比较容易的一件事情，只要了解一些概率的知识。基于区间的投资决定赢面是比较大的。
根据当前的VIX值，我们可以大概计算出下周的走势区间。下周大盘应该在(5612-5873)的区间，这种估算的概率是68%。如果按照80%的概率计算，大盘下周的运行区间的上下边界应该是(5575-5912)，见下图。
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