top of page

本周(9/3-9/6)市场概况,下周(9/9-9/13)看点


本周(9/3-9/6)市场概况

本周虽然只有四个交易日,但是四天全部下跌,而且一天比一点下跌得多。其中周二和周五跌幅较大,周二大盘下跌了2.12%,周五下跌了1.73%,因此本周也创下了自2023年三月以来最差得一周表现。代表科技股的纳斯达克指数下跌更多,创造了自2022年以来最差的单周跌幅。周五公布的就业数据较差,再次引发对经济是否能软着陆的担忧,面对就业持续恶化,联储降息降多少算是合适的,整个市场处于一种极大的不确定性当中。AI过去一段时间成为各大科技公司季报的亮点,但是能否成为下一个经济增长的引擎也值得怀疑。代表半导体的ETF SOX本周下跌了12.3%,代表传统工业血液的原油也跌破每桶70美元,创一年新低。种种迹象表明经济状况不容乐观,而联储降息的时间和幅度再次抨击。在此背景下,四大指数本周全面下跌。

本周四大指数表现如下:标普500指数下跌了3.06%,纳斯达克指数下跌了4.31%,道琼斯工业指数下跌了1.82%,罗素2000指数微跌下跌了4.01%。见下图。

三大指数本周表现
各大版块全面下跌
各大版块本周表现
主流个股本周表现

不同策略的赢率

从2023年开始,我们每周跟踪大盘的涨跌数据,并统计出不同策略的出错率,以下是2023年的统计结果。可截图保存。


用sell iron condor策略的赢率 (2023年度)

​概率精度

总的次数

出界次数

未出界次数

出错率

68%

52

14

38

26.93%

​80%

52

7

45

13.46%


用sell put spread策略的赢率(推荐的策略)(2023年度)

​概率精度

总的次数

出界次数

未出界次数

出错率

68%

52

6

46

11.54%

​80%

52

3

47

5.77%

2024年开始,我们继续跟踪每周的数据,并统计出今年不同策略的出错率。

本周SPX收盘在5408,大大超出了上周按照80%的概率预测的区间(5512-5795)的下边界,这样的话,按照68%的概率和80%的概率选择行权价做铁鹰策略(Iron condor)的卖方,都是亏损的。如果采用我们推荐的Sell put spread策略的卖方,按照68%的概率选择行权价和按照80%的概率选择行权价,也都是亏损的。至于亏损多少,取决于当时采用挽救和对冲策略的效果。有的会员周二开始对整个仓位实施对冲,就避免了本周的大跌,或许有所微利。


2024年到目前为止,如果按照68%的概率计算,Sell iron condor 铁鹰卖方策略的出错率是25%,如果按照80%的概率计算,也是Sell iron condor策略,2024年到目前为止出错率为11.11%。如果采用我们推荐的sell put spread策略,今年到目前为止,如果按照68%的概率选择行权价,出错率是11.11%,如果按照80%的概率选择行权价,出错率是8.33%。见下图。


用sell iron condor策略的赢率 (2024年度)

​概率精度

总的次数

出界次数

未出界次数

出错率

68%

36

9

27

25%

​80%

36

4

32

11.11%

用sell put spread策略的赢率(推荐的策略)(2024年度)

​概率精度

总的次数

出界次数

未出界次数

出错率

68%

36

4

32

11.11%

​80%

36

3

33

8.33%


下周(9/9-9/13)主要看点

下周苹果公司会有新品发布会,主要看AI的嵌入功能是否得到市场的认可。另外经济数据方面有周三的CPI和周四的PPI。现在市场的关注焦点不是通胀的问题而是经济增长和就业的问题。如果通胀没有减缓,而就业数据很差,整个经济就麻烦大了。


  • 周一:AAPL新品发布会

  • 周三:CPI

  • 周四:PPI


下周大盘预测

经过本周的大跌,大盘的各项技术指标都非常弱,但是还没有弱到进入超卖区的地步,也就是说还有下跌的空间。标普500指数和纳斯达克指数都跌破了50天均线,下一个均线时200天均线。纳斯达克指数刚好触碰布林通道的下边界,有短期反弹的需要。纳斯达克指数的RSI已经是36了,标普500指数的RSI是40,通常来讲当RSI达到30的时候就是进入超卖区。由于就业数据的恶化比降息来得快,给联储出了一个难题。如果降息25个基点,可能无法解决短期就业的问题,如果一次降息50个基点,一方面就承认了经济的确很差的事实,同时也有通胀再次抬头的风险。市场目前也陷入了各种观点的争论当中,无法找到方向。目前VIX再次回到高位,已经达到22,算是波动较大的预期。

根据现在IV的水平,我们可以大概预测出下周的波动范围。下周大盘应该在(5256-5570)的区间,这种估算的概率是68%。如果按照80%的概率计算,大盘下周的运行区间的上下边界应该是(5212-5617),见下图。

按照68%的概率推算的价格区间
按照68%的概率推算的价格区间(5256-5570)
按照80%的准确度推算的价格区间
按照80%的概率推算的价格区间(5212-5617)

视频和交易体会推荐:

由于近期下跌幅度较大,如果选择激进的仓位,有可能将面临止损或者挽救的选择。掌握挽救的技能是避免巨亏的关键。现将和挽救和对冲的相关的视频和交易体会整理如下,做为将来练习和操作的参考。VIP会员直接点击对应的链接观看或者阅读,非VIP会员可以进入【期权商店】按照日期找到相关的视频单独购买下载版反复观看。


相关视频

相关交易体会


 


 

Market Chameleon (MC) 是行业中最完整的期权策略筛选和股票筛选的综合平台,可以根据赢率排序进行筛选,也可以设定其他参数进行筛选。MC平台提供一周的免费试用,试用结束后自动进入计费,或者取消订阅。点击以下图标,可以得到20%的返点。



 

【美股期权】网站现提供当天的市场行情和价格预期,其中价格预期是根据期权价格推算的上下边界范围,准确度是68%。大盘ETF和主流个股的价格基本上是实时的,延迟20分钟,可以参考当天的价格是否出界。收盘后30分钟会自动发送当天的简报。


 

173 views0 comments

Comments


bottom of page